VCBF đầu tư công ty, không đơn thuần đầu tư cổ phiếu

Khẳng định vị thế các sản phẩm quỹ mở

VCBF vừa tổ chức thành công Đại hội Nhà Đầu Tư thường niên 2025 của các quỹ mở VCBF, thu hút gần 1.000 nhà đầu tư tham dự, cho thấy sự quan tâm ngày càng lớn của thị trường với các sản phẩm quỹ mở và chiến lược đầu tư giá trị dài hạn mà VCBF theo đuổi.

Tại Đại hội, các thành viên Hội đồng Quản trị VCBF tập trung phân tích bối cảnh kinh tế vĩ mô, diễn biến thị trường tài chính và hiệu quả hoạt động đầu tư trong năm 2024. Mặc dù chịu ảnh hưởng từ lạm phát, địa chính trị và chính sách tiền tệ thắt chặt toàn cầu, Việt Nam vẫn đạt mức tăng trưởng GDP trên 7%. Trong bối cảnh đó, các quỹ do VCBF quản lý đều ghi nhận hiệu suất vượt xa VN-Index (tăng 12,1%) nhờ triết lý đầu tư kiên định và chiến lược chọn lọc doanh nghiệp bền vững.

Những nhà đầu tư dài hạn của Quỹ đã đón nhận thành quả rất đáng khích lệ, khi ba quỹ của VCBF đều đứng đầu lợi nhuận lũy kế ba năm (2022-2024) trong cả ba phân khúc quỹ: Cổ phiếu, cân bằng và trái phiếu.

Cụ thể, Quỹ VCBF-MGF tăng trưởng 26,4%; Quỹ VCBF-BCF tăng trưởng đạt 27,0%; Quỹ VCBF‐TBF tăng trưởng 20,2%; Quỹ VCBF-FIF đạt lợi nhuận 7,4%. Tính từ khi thành lập ngày 4/12/2021 đến ngày 31/12/2024, hầu hết các quỹ mở của VCBF đều đạt trung bình lợi nhuận (tính theo lãi kép) trên 10,0%/năm.

Tính đến cuối năm 2024, tổng tài sản các quỹ mở VCBF tăng 93,8% so với cùng kỳ năm trước, đạt gần 2.083 tỷ đồng. Đặc biệt, quỹ mới VCBF-AIF đã thu hút hơn 1.100 nhà đầu tư cá nhân chỉ trong vòng chưa đầy một tháng, phản ánh sự quan tâm và niềm tin mạnh mẽ của thị trường với chiến lược đầu tư chủ động, linh hoạt của VCBF.

Bà Nguyễn Thị Hằng Nga - Tổng Giám đốc VCBF cho biết, điều quan trọng nhất trong chiến lược đầu tư của các quỹ mở VCBF là kiên trì nắm giữ chứ không phải bán ngay khi có biến động. "Chúng tôi đầu tư vào công ty, không đơn thuần là đầu tư vào cổ phiếu. Đó là sự khác biệt trong triết lý đầu tư của VCBF", bà Nga chia sẻ.

Ngoài ra, VCBF cũng không ngừng mở rộng mạng lưới phân phối, thiết lập hợp tác mới với các đối tác là các công ty chứng khoán và các nền tảng Fintech, từ đó đưa các sản phẩm quỹ đến gần hơn với cộng đồng nhà đầu tư cá nhân trên toàn quốc.

Tiếp tục đầu tư vào các lĩnh vực nền tảng vững chắc

Trong quý I/2025, nền kinh tế Việt Nam vẫn duy trì được đà tăng trưởng tích cực, song thị trường tài chính trong nước cũng chịu tác động không nhỏ từ những bất ổn toàn cầu, đặc biệt là chính sách thuế quan mới từ Chính quyền Mỹ. Dù chưa chính thức có hiệu lực trong quý I, xu hướng phòng thủ đã sớm xuất hiện với dòng vốn đầu tư dịch chuyển từ cổ phiếu sang trái phiếu. Cùng lúc, thị trường trái phiếu doanh nghiệp lại ghi nhận sự chững lại do quy định pháp lý siết chặt, khiến nhà đầu tư trở nên thận trọng hơn trong việc lựa chọn danh mục.

Trước bối cảnh đó, VCBF triển khai chiến lược đầu tư linh hoạt, tập trung vào quản trị rủi ro và tối ưu hóa hiệu quả danh mục. Ở nhóm cổ phiếu, công ty giảm tỷ trọng tại các ngành dễ tổn thương bởi biến động thương mại và logistics, đồng thời gia tăng phân bổ vào những doanh nghiệp có nội lực tài chính mạnh, khả năng thích ứng tốt và mức định giá hợp lý. Với trái phiếu, tiêu chí lựa chọn tiếp tục đặt trọng tâm vào tính minh bạch, năng lực phát hành và tuân thủ pháp lý đầy đủ, nhằm đảm bảo an toàn vốn và thanh khoản dài hạn.

Trong dài hạn, VCBF vẫn duy trì quan điểm đầu tư vào các lĩnh vực có nền tảng vững chắc và tiềm năng bền vững, bao gồm tiêu dùng, ngân hàng, công nghệ, hạ tầng và du lịch. Bên cạnh đó, môi trường đầu tư trong nước cũng được hỗ trợ bởi nguồn lực dồi dào cho đầu tư công, tốc độ hồi phục mạnh mẽ của du lịch và xu hướng chuyển dịch dòng vốn toàn cầu vào các thị trường có độ mở như Việt Nam. Những yếu tố này tạo điều kiện để VCBF tiếp tục kiên định với chiến lược đầu tư giá trị, lấy tăng trưởng dài hạn và kiểm soát rủi ro làm trọng tâm.